Куда вложить 20000 рублей чтобы заработать сбербанк
Перейти к содержимому

Куда вложить 20000 рублей чтобы заработать сбербанк

  • автор:

Куда вложить деньги, чтобы получать ежемесячный доход

Баннер

Пассивный доход — это когда вы ничего не делаете, а деньги на ваших счетах размножаются. Разумеется, это лишь идеальная картинка, в реальности «что-то делать» придется. Чем больше вы приложите усилий, тем выше гешефт. Разбираемся, какие есть варианты.

  • Что нужно знать об инвестировании
  • Лучшие варианты, куда вложить свои деньги
    • Банковские вклады
    • Акции
    • Облигации
    • Драгоценные металлы
    • Жилая недвижимость
    • Коммерческая недвижимость
    • Субаренда
    • Инвестиционные онлайн-платформы

    Куда вложить деньги

    Научить деньги размножаться самостоятельно – это ли не мечта?

    Способов пассивного заработка очень много. Многие россияне, особенно воспитанные на советских идеалах, до сих пор скептически относятся к инвестированию. Они ошибочно считают это занятие бесполезным для общества и к тому же недостойным для трудолюбивого человека.

    Насчет последнего — это субъективное мнение каждого. Весьма вероятно, что под недоверием скрывается нежелание повышать свои финансовую грамотность и дисциплину. Ведь бывает очень сложно заставить себя обучаться новому, даже если оно способно повысить качество жизни.

    Для тех же, кто изменил отношение к деньгам и заботится о своем будущем, предлагаем варианты, как выгодно вложить и приумножить сбережения.

    Возможно, эта информация будет полезна даже для обладателей универсальной карты «Халва» от Совкомбанка. Хотя их взаимоотношения с финансами и так на достойном уровне — при помощи беспроцентной рассрочки, кешбэка и других «плюшек» они получают и нужные товары (услуги), и бонусы в режиме «здесь и сейчас».

    Халва знает, как заставить цвести ваше «денежное дерево» в любых условиях: покупать в беспроцентную рассрочку товары более чем в 250 000 магазинов-партнеров на сумму до 500 000 рублей, получать кешбэк до 10% и приумножать сбережения в удобной онлайн-копилке до 15% годовых. Оформите карту и получите «золотой ключик» финансового благополучия!

    Что нужно знать об инвестировании

    Во-первых, нужно осознать, что это не просто перекладывание денег из одних карманов в другие. Инвестирование — сильнейший стимул для развития экономики, а значит, и для роста благосостояния общества.

    Инвестором может быть государство, юридическое лицо (например, инвестфонд), а также любой совершеннолетний гражданин. Именно последний и будет в центре нашего внимания.

    Суть инвестирования для физического лица заключается в следующем: инвестор делится с бизнесом своими накоплениями напрямую (через фондовую биржу) или опосредованно (через банковские вклады). Полученные деньги компании используют в качестве «топлива» для развития.

    Взамен вкладчик получает пассивный доход в виде процентов от прибыли банка, предприятия или организации.

    Это самая общая схема. В реальности существует много других механизмов пассивного заработка — через куплю-продажу недвижимости, ее аренду, изменение курсов валют и стоимости драгметаллов, а также с применением более сложных производных финансовых инструментов.

    Разумеется, как и в любой другой сфере, связанной с финансами, в инвестировании есть место обману и неоправданному риску. Поэтому не стоит бездумно хвататься за любую возможность «сделать иксы». Когда речь идет о финансах, нужно хладнокровно взвешивать все за и против.

    Запомните золотое правило: хороший инвестор — не тот, кто много заработал, а тот, кто ничего не потерял.

    пассивный доход

    При выборе инвестиционного инструмента трезво оцените риски

    Лучшие варианты, куда вложить свои деньги

    Способы пассивного заработка чаще всего классифицируют по степени риска:

    • низкорисковые: банковские вклады, государственные облигации, недвижимость;
    • среднерисковые: корпоративные облигации, акции, паи, драгметаллы;
    • высокорисковые: фьючерсы, опционы, инвестирование в стартапы и т. п.

    Выбор профиля инвестора зависит, во-первых, от психологической устойчивости человека, во-вторых, от опыта.

    Кроме того, для некоторых активов (недвижимость, драгметаллы) требуются значительные первоначальные вложения. С другими же можно начать со стартовым капиталом в 10 000 рублей.

    Рассмотрим подробнее основные способы.

    Банковские вклады

    Это наиболее простой и безопасный вариант, доступный каждому.

    Перечислим плюсы депозитов.

    • Не требуют от вкладчика каких-либо специальных знаний о финансовых инструментах.
    • В большинстве случаев открыть вклад можно онлайн на сайте или через мобильное приложение банка. Если у вас уже имеется банковский счет, то процедура не займет больше пяти минут.
    • Понятная динамика прироста средств. Можно самостоятельно рассчитать прибыль на любую дату или попросить у банка график изменения объема.
    • Если вклад с капитализацией процентов, то прирост будет значительнее, так как в игру вступает сложный процент .
    • Депозиты в одном банке на общую сумму до 1,4 млн рублей застрахованы в АСВ (бесплатно и по умолчанию). Если размер накоплений больше, безопаснее распределить их по разным финансовым организациям.
    • Долгосрочный вклад, как правило, обгоняет обесценивание рубля на 1–1,5%.
    • С марта 2022 года налог на прибыль с банковских депозитов вновь отменен. Если открыть вклад сейчас, то это условие будет действовать вплоть до момента закрытия, независимо от изменений в законодательстве.

    Деньги, спрятанные под подушкой, обесцениваются. Сберегите средства от инфляции и заставьте накопления работать на вас. Гибкие условия сыграют вам на руку:

    • вы можете открыть вклад дистанционно;
    • управлять им не выходя из дома;
    • увеличить ставку до 15,1%, пользуясь картой «Халва».

    Дополнительную сохранность средств обеспечивает государственная Система страхования вкладов.

    Теперь поговорим о недостатках.

    • Вкладчику предстоит выбрать между размером прибыли и ликвидностью — чем проще забрать деньги, тем ниже прибыль. Самые доходные депозиты — долгосрочные. Но они, как правило, не позволяют получить проценты до окончания срока.
    • Иногда прибыльность краткосрочных и среднесрочных вкладов может даже не компенсировать инфляционные потери, а значит, в реальном выражении вкладчик получит убыток.

    инвестиции в ценные бумаги

    При грамотном подходе даже небольшой стартовый капитал можно взрастить до солидных размеров

    Таким образом, вклад — это лишь способ «припарковать» свои сбережения. Однако владельцы Халвы получают повышенный процент к своему депозиту.

    +1% ко вкладу
    получают владельцы Халвы

    Счетчик кешбэка Халвы вклад

    Облигации

    • Доходность чаще всего выше, чем на депозитах. В среднем считается, что гособлигации (ОФЗ) приносят около 8% годовых, корпоративные (выпущенные предприятиями) — до 10%.
    • ОФЗ практически столь же надежны, как вклады. Корпоративные обладают бóльшим риском, поскольку эмитент может обанкротиться.
    • Помимо купонного дохода, прибыль можно извлечь из роста стоимости облигации. Волатильность их небольшая (редко выше 1%), зато этот факт снижает возможные убытки в случае обесценивания актива.
    • Купоны выплачиваются в обязательном порядке (в отличие от дивидендов по акциям), и к тому же нет ограничения по минимальному сроку владения бумагой для получения дохода (в отличие от большинства вкладов). Вырученные средства можно потратить на новые облигации.
    • Низкая стоимость одной облигации (обычно около 1000 руб./шт.) предоставляет комфортный порог входа.

    Вместе с тем есть и минусы.

    • В отличие от вкладов накопления в облигациях не застрахованы.
    • С 2021 года прибыль облагается налогом в размере 13% (брокер вычтет его самостоятельно).

    Акции

    Значительно более рисковый биржевой инструмент. Покупая акцию компании, вы становитесь ее совладельцем, а значит, делите вместе с ней «горе и радости».

    • Ценная бумага дорожает вместе с ростом эмитента. В долгосрочной перспективе акции крупных компаний почти всегда значительно вырастают.
    • Доходность портфеля из акций разноотраслевых предприятий легко может превысить 15% в год (при грамотном управлении) только за счет повышения стоимости бумаги.
    • Многие компании на российских и иностранных биржах платят акционерам солидные дивиденды — в среднем около 5% в год.
    • Большинство успешных инвесторов предпочитает именно этот актив, а значит, в интернете вы сможете найти много ценных советов и стратегий заработка на акциях.

    как правильно инвестировать

    Перед инвесторами, оседлавшими «биржевого быка», открываются большие возможности

    • Большая волатильность может привести к серьезным потерям накоплений в краткосрочной перспективе (1-2 года).
    • Никакие страховки не предусмотрены.
    • Прибыль облагается налогом, если ценная бумага была в собственности менее трех лет.
    • Дивиденды платят не все компании, а те, что делают это, оставляют за собой право на изменение размера выплат вплоть до нуля.

    Драгоценные металлы

    Если вы принципиально не играете в биржевые игры, то можно рассмотреть более консервативные формы вложения денег. Одна из наиболее популярных — драгметаллы.

    Имейте в виду, что это довольно сложный инструмент в силу своей слабой предсказуемости.

    В прошлом веке золото и серебро считались надежным средством сбережения капитала в периоды экономической турбулентности и роста процентных ставок по кредитам. Однако последние несколько серьезных кризисов поставили этот стереотип под сомнение.

    Вкладывать деньги в благородные металлы можно:

    • напрямую — покупая физические слитки, ювелирные изделия, драгоценные монеты (выпускаются ЦБ);
    • опосредованно — приобретая акции золотодобывающих компаний либо открыв ОМС (обезличенный металлический счет) в банке.

    С марта 2022 года инвестировать в золото и серебро стало ощутимо выгоднее, поскольку отменили налог на приобретение физических слитков. Раньше покупатели должны были оплатить НДС в размере 20% их стоимости.

    Также к популярным драгметаллам относятся платина и палладий. Подробнее о них вы можете прочитать здесь .

    Можно ли заработать на драгоценных металлах

    Жилая недвижимость

    Инвестировать в недвижимость тоже непросто, поскольку для этого требуются значительные вложения на начальном этапе. При этом у такого актива есть неоспоримые преимущества.

    • Жилплощадь очень редко падает в цене. В периоды кризисов это востребованный актив для парковки сбережений. Кроме того, против обесценивания играет подорожание стройматериалов. В хорошие времена банки снижают процентные ставки по ипотеке, повышая спрос, а значит, и цены на рынке жилья.
    • Недвижимость обладает неоспоримой ценностью (в отличие, к примеру, от автомобилей), которая в своем росте стабильно обгоняет инфляцию.
    • Проблему высокого порога входа можно решить, вкладывая деньги в жилье и землю через REIT-фонды. Для этого придется купить их ценные бумаги, которые гораздо доступнее по цене.

    Чувствительный минус недвижимости — ее низкая ликвидность. То есть быстро трансформировать актив в живые деньги не получится. Процедура продажи квартиры занимает в среднем не меньше месяца и требует дополнительных риэлторских расходов.

    заработок на недвижимости

    Вложения в недвижимость – одни из самых надежных

    Коммерческая недвижимость

    Вкладывать деньги в недвижимость для бизнеса, с одной стороны, выгоднее — срок ее окупаемости в среднем около семи лет, против 10–15 лет у жилых помещений.

    С другой стороны, такой вид дохода часто сопряжен с постоянными хлопотами и проблемами, которые нужно оперативно решать, что не позволяет назвать его в полной мере пассивным. Скорее это уже полноценный бизнес.

    Другими словами, далеко не у всех получится совмещать его с другими видами заработка.

    Субаренда

    По сути, это вариант заработка через недвижимость, неважно жилую или коммерческую. Но вместо того, чтобы приобретать в собственность, вы ее арендуете.

     субаренда это

    Прежде чем связаться с субарендой, взвесьте предполагаемую прибыль с расходами

    С одной стороны, вам не придется единовременно потратить большую сумму на первоначальный взнос по ипотеке. С другой — придется ежемесячно самому делиться частью прибыли с хозяином помещения (земли).

    Инвестиционные онлайн-платформы

    По-другому такой способ вложения денег называется краудлендинг . На специальной онлайн-площадке вы можете выбрать объект вложения денег. Обычно речь идет о предприятиях и организациях малого бизнеса, в том числе стартапах (бизнес на начальном этапе развития с перспективой быстрой отдачи).

    • низкий порог входа — от 5000 рублей;
    • потенциальная доходность — в среднем 20% с одного проекта;
    • не требуют специальных знаний и умений — модераторы площадки сами оценивают проекты и предлагают инвесторам наиболее перспективные;
    • процедура инвестирования весьма несложна.
    • есть риск оказаться обманутым, если не отнестись внимательно к проверке сайта — все официальные краудлендинговые платформы занесены в реестр ЦБ (всего 66 организаций по состоянию на сентябрь 2022 года) ;
    • стартапы сами по себе относятся к высокорисковым объектам вложения денег.

    Когда мы держим монеты в руках, то чувствуем запах не самого металла, а соединений, которые образуются от соприкосновения металла с нашей кожей.

    Другой факт

    Как подготовиться к инвестированию финансов

    1. Создать стартовый капитал. Это должны быть свободные средства, которые вы можете позволить себе безболезненно вывести из семейного бюджета. Как минимум часть этой суммы стоит положить на депозит в банке с возможностью досрочного снятия, чтобы создать ликвидную «финансовую подушку».
    2. Изучить выбранную сферу инвестирования в теории. Мировая библиотека содержит огромное количество книг о финансах и пассивном заработке, написанных успешными инвесторами. В крайнем случае можно посмотреть видеоролики и почитать статьи в интернете.
    3. Разобраться в технических вопросах. Например, если вы решили зарабатывать на фондовой бирже, то потребуется установить на компьютер ПО Quik и изучить работу в нем (эту программу нельзя назвать интуитивно понятной). Обидно будет потерять деньги лишь из-за случайного нажатия не на ту кнопку.
    4. Подготовиться морально к временной просадке капитала. Этот пункт касается только тех, кто выбрал средне- и высокорисковые активы. Определите для себя «красные линии» убытка и четкий порядок действий в каждом случае. Это поможет избежать паники и ошибочных шагов.
    5. Изучить, что такоедиверсификация рисков. И не полениться внедрить ее в свой инвестиционный план.

    Что нельзя назвать пассивным доходом

    Пассивный доход — тот, который не требует от инвестора активных действий. Буквально — вы лежите на диване, а деньги сами капают на счет. Многие люди ошибочно называют пассивным доходом любые источники денег помимо зарплаты. Это в корне неверно.

    Чтобы избежать путаницы, рассмотрим, какие способы получения дохода нельзя назвать пассивными.

    • Сдача в аренду транспорта, оборудования, других активов

    По закону человек может передавать в возмездное пользование любое свое имущество. Это неплохой способ заработка, но далеко не пассивный. Чаще всего в аренду сдают автомобили.

    Стоимость зависит от множества факторов: марки, возраста машины, ее технического состояния и т. п. Нижний порог цены — около 1200 рублей в сутки. Верхний предел не ограничен.

    В основном люди берут авто в аренду на небольшой срок — день, два, неделю. Это значит, что вам постоянно придется заниматься поиском клиентов. Размещать объявления, рекламировать услуги, общаться с разными людьми.

    К тому же после каждого водителя нужно будет приводить машину в порядок — а это деньги и хлопоты. Поэтому называть доход пассивным язык не поворачивается.

    Более простой вариант — сдать авто в аренду в лизинговое агентство или таксопарк. Но в каком состоянии оттуда к вам вернется « железный конь » , предсказать сложно. В результате активной эксплуатации автомобиль быстро теряет свои потребительские качества.

    Поэтому многие инвесторы сходятся во мнении, что лучше транспорт продать, а вырученные деньги вложить в различные финансовые инструменты.

    Некоторые люди так увлеченно занимаются чем-то, что воспринимают свое занятие как отдых. А если отдых приносит деньги, так и хочется назвать его пассивным доходом.

    Однако такая логика здесь не работает. Пассивный доход — это заработок, в который не нужно вкладывать много сил, времени и каких-то других ресурсов.

    Если, например, вы монетизируете рукоделие, оно становится еще одной работой. Как только вы перестаете что-то делать, источник средств тут же иссякает. А это противоречит самому понятию пассивного дохода.

    Из этого правила есть исключения. Например, если вы монетизируете какой-то цифровой продукт: онлайн-курс, видеоблог, приложение для смартфона и другое. Такие источники дохода могут стать пассивными, но для этого придется потратить массу сил, времени и денег на старте.

    Ожидание: вы расслабленно попиваете коктейли на пляже, а бизнес работает как часы в ваше отсутствие. Реальность: каждый день вам приходится быть менеджером, курьером, бухгалтером и уборщиком в одном лице.

    Ведение бизнеса со стороны кажется простым занятием. На самом деле это полноценная работа, помноженная на риск. Приходится трудиться без каких-либо гарантий, а это сильно демотивирует. Вместо пассивного дохода в результате можно получить крупные долги.

    К тому же ситуация в мире сегодня очень непредсказуема. Даже если вам удастся наладить бизнес-процессы, придется постоянно держать руку на пульсе. С доктриной пассивного дохода это никак не вяжется.

    Куда точно не стоит вкладывать деньги

    Однозначно следует обходить стороной финансовые пирамиды, работающие по принципу MLM, когда инвестор зарабатывает на вовлечении новых людей (принцип «заработай на друге»). Помните, хорошая репутация дороже любых денег.

    Более того, если кто-то обещает вам гарантированный доход на 10–15% выше значения ключевой ставки ЦБ, то этот человек однозначно лукавит. Намеренно или по неграмотности, не важно. Честный бизнесмен или брокер не станет обманывать инвесторов и предупредит об обоснованных рисках.

    И последнее: точно не следует хранить деньги в банке (стеклянной, в чулане). Они всегда должны работать!

    Вся информация о ценах актуальна на момент публикации статьи.

    Что делать с деньгами в 2024 году? 10 способов сохранить и приумножить

    Что делать с деньгами в 2024 году? 10 способов сохранить и приумножить

    Прошедший 2023 год стал позитивным для экономики России. Так, рост ВВП по итогам года составил порядка 3,5%, индекс Мосбиржи вырос на 44%. Доходность инвестиций в недвижимость показывает двузначные темпы, а ставки по вкладам достигают 17,5% годовых. Растет цена золота, меняются котировки валютного рынка. На этом фоне все важнее держать деньги в различных финансовых инструментах, чтобы копить, зарабатывать, а также уберечь их от инфляции. Делимся наиболее безопасными способами сохранить и приумножить свои средства в 2024 году.

    Положить на вклад

    • Капитализация процентов — входит ли в сумму вклада сумма процента, начисленного за предыдущий месяц.
    • Пополнение — можно ли вносить на счет дополнительные суммы.
    • Выплата процентов — в конце срока или каждый месяц.

    Здесь вы можете ознакомиться со спецпредложениями по вкладам, здесь подобрать вклад на три месяца, здесь — на полгода, здесь — на год, а тут рассчитать доходность вклада.

    Положить на накопительный счет

    Накопительный счет является еще одним простым инструментом для сохранения и сбережения средств. Это некий гибрид текущего счета и вклада. В отличие от вклада, срок его действия не ограничен, проценты начисляются ежедневно, а вкладчик имеет право пользоваться деньгами по своему усмотрению.

    У накопительного счета есть особенности:

    • при снятии наличности нет понижения процентных выплат, но ставка может измениться;
    • вложения могут пополняться произвольной суммой, но есть пределы — не больше 10-кратного превышения изначального платежа;
    • проценты за установленный период насчитываются по наименьшему остатку.

    Здесь вы можете подобрать накопительный счет, а тут почитать, как посчитать его доходность.

    Купить облигации

    Облигации являются долговыми бумагами и считаются консервативным финансовым инструментом. Их сравнивают с вкладами, но доходность облигаций обычно выше ставок по депозитам. Получать доход от владения облигациями можно двумя способами.

    Первый вариант: купить облигацию и получать купоны, а в конце срока получить номинал. В этом облигация похожа на вклад. Второй вариант: купить облигацию дешевле, дождаться повышения цены, затем продать. На цену влияет, например, ставка ЦБ: когда ставка снижается, цена облигации растет, и наоборот. Облигации федерального займа (ОФЗ) более надежны и имеют меньшую доходность, корпоративные облигации имеют больше рисков, но доходность по ним выше.

    Здесь вы можете подобрать государственные или корпоративные облигации, а тут изучить, как считать доходность облигаций.

    Купить акции

    Акции являются более рискованным инструментом инвестирования, у них нет гарантированной доходности, а владелец может понести убытки, если стоимость акций будет падать. Однако при росте доходность может оказаться существенно выше.

    Есть два самых простых способа зарабатывать на покупке акций.

    Первый: купить акцию, дождаться, пока она вырастет в цене, и продать. Разница между ценой покупки и продажи станет вашей прибылью. Второй: купить акции, по которым компания платит дивиденды (часть прибыли), и получать их. Обычно выплаты происходят раз в полгода или год.

    Здесь вы можете почитать, как устроена психология инвестиций, тут — как платить налоги с продажи акций.

    Купить биржевые ПИФы

    Биржевые паевые инвестиционные фонды (ПИФы) делают инвестиции доступными для розничных инвесторов, которые не могут покупать много различных акций или облигаций по отдельности из-за их дороговизны. Покупая пай ПИФа, который состоит из десятков ценных бумаг, инвестор тоже приобретает их, но опосредованно.

    Суть ПИФов в том, что они должны максимально точно повторять динамику выбранного индекса или динамику собранной корзины ценных бумаг (базового актива).

    Большинство фондов инвестируют в ценные бумаги — фонды акций, облигаций, смешанные фонды. Есть фонды, вкладывающие деньги в бумаги определенных регионов — например, США или Европы, или специализирующиеся на отраслях — например, нефтегазовой, металлургической. ПИФы хорошо подходят как инструмент пассивных инвестиций.

    Паи фондов, которые торгуются на бирже, можно купить и продать онлайн через брокерский счет.

    Здесь вы можете почитать, как устроены паевые инвестиционные фонды, здесь найти подходящего брокера для открытия счета, а здесь подобрать ПИФы в свой портфель.

    Купить недвижимость

    Покупка жилья является одним из наиболее распространенных способов вложения средств у россиян наряду с вкладами. Однако такой способ сохранения средств требует гораздо больше усилий. Нужно подобрать подходящий по расположению, стоимости и качеству объект, договориться о сделке и провести ее.

    Также нужно сосредоточиться на типе недвижимости — коммерческая или жилая, вторичка или новостройка? Многие инвесторы часто выбирают новостройки за счет их преимуществ в виде льготных программ и потенциала роста стоимости после сдачи объекта.

    Здесь вы можете почитать, стоит ли инвестировать в недвижимость в 2024 году, здесь подобрать наиболее подходящие условия ипотеки, тут узнать, как построить бизнес на сдаче квартиры.

    Купить золото и другие ценные металлы

    Драгоценные металлы наряду с акциями и облигациями являются одним из инструментов инвестирования. Золото — самый популярный в инвестициях драгоценный металл. Традиционно золото считается главным защитным инструментом как от падения фондового рынка, так и от инфляции. При этом для сбережения и накопления средств также используются серебро, платина и палладий.

    Одним из возможных способов инвестирования в металлы является покупка фьючерсных контрактов. Для этого необходимо открыть брокерский счет и выбрать подходящие по параметрам фьючерсы.

    Важно понимать, что фьючерсы — это рисковый инструмент фондового рынка, который может принести как высокие доходы, так и убытки.

    Здесь вы можете почитать, стоит ли инвестировать в акции золотодобытчиков в 2024 году, тут — как покупать инвестиционные монеты и насколько выгодно такое вложение.

    Открыть ОМС

    Помимо покупки фьючерсов на драгметаллы, инвестировать в них можно более консервативным способом, например, открыв обезличенный металлический счет (ОМС).

    ОМС — это счет, который инвестор открывает в банке и где учитываются купленные драгметаллы. Обычно открытие счета и его обслуживание бесплатно. Но при закрытии счетов клиенты несут издержки, так как получают сумму, установленную банком исходя из курса покупки того или иного металла. Зачисление на ОМС и выдача с него могут осуществляться как непосредственно драгметаллом, так и деньгами — в этом случае банк производит покупку или продажу металла за рубли (или валюту) по установленному на текущую дату курсу.

    Обратите внимание, ОМС не страхуются в Агентстве по страхованию вкладов (АСВ), что несет дополнительные риски для инвестора. Поэтому ОМС стоит открывать только в надежном банке.

    Здесь можете найти список российских банков и уточнить возможность открытия ОМС.

    Купить валюту

    Способом сбережения средств в некоторых случаях может стать покупка иностранной валюты. Традиционно для россиян таким средством выступали доллары и евро как защита от внутрироссийских рисков. И хотя по итогам 2023 года доллар вырос почти на 30%, после причисления его и евро к валютам «недружественных» стран их покупка и хранение могут оказаться невыгодными в качестве приумножения средств из-за высоких комиссий банков и высоких рисков.

    В целом при покупке валютной наличности как таковой доходности ожидать не стоит. Скорее это способ избавиться от рублевых рисков, при этом согласившись на риск той страны, на чью валюту будут обменяны рубли.

    Здесь вы можете узнать, какой курс доллара и евро ожидается в 2024 году, здесь — стоит ли россиянам инвестировать в валюту, а тут посмотреть актуальные обменные курсы.

    Открыть бизнес

    Еще одним способом вложения средств может стать открытие собственного бизнеса, например, кофейни или парикмахерской. На старте бизнес не будет приносить доход, скорее наоборот — потребуются кредиты на открытие и пополнение оборотного капитала. При этом в перспективе бизнес может приносить существенно больше денег, чем все вышеописанные способы.

    Здесь вы можете подобрать выгодные условия по расчетно-кассовому обслуживанию для ООО и ИП и открыть счет онлайн, здесь можете почитать, как составить бизнес-план, чтобы сделать первые шаги в этом направлении, а тут — как дистанционно открыть бизнес и управлять им.

    С помощью сервиса Банки.ру вы можете больше изучить тему инвестиций, почитать рыночную аналитику, выбрать подходящего брокера, а также купить интересующие вас акции, облигации или ПИФы, узнать ситуацию на рынке металлов, валюты и недвижимости.

    Еще по теме:

    Вклады на 20000 рублей в Сбербанке

    © 2009– 2024 , ООО «Сравни.ру». При использовании материалов гиперссылка на sravni.ru обязательна. ИНН 7710718303, ОГРН 1087746642774. 109544, г. Москва, бульвар Энтузиастов, дом 2, 26 этаж.

    ООО «Сравни.ру» осуществляет деятельность в сфере IT: сервис предоставляет онлайн — услуги по подбору финансовых продуктов, а также распространению рекламы организаций — партнеров в сети Интернет

    Мы используем файлы cookie для того, чтобы предоставить пользователям больше возможностей при посещении сайта sravni.ru. Подробнее об условиях использования.

    Куда вложить деньги, чтобы они работали

    Куда вложить деньги, чтобы они работали

    Инфляция — это рост цен на товары, в результате чего покупательная способность денег падает.

    Инфляция — это рост цен на товары, в результате чего покупательная способность денег падает. Обычно инфляция составляет несколько процентов в год, но сейчас она бьет многолетние рекорды. В 2022 году инфляция в США составила 6,5% годовых — максимум за последние 40 лет. В России же официальная рублевая инфляция — 11,94%.

    Таким образом, если держать наличные рубли «под матрасом», через год они потеряют в стоимости — на одну и ту же сумму можно будет купить меньше товаров. Рассмотрим, куда можно вложить деньги, чтобы защитить или приумножить свой капитал.

    РЕДАКЦИЯ СОВЕТУЕТ
    А как инвестировать
    Быстрые и нескучные уроки о том, как вкладывать с умом

    Баннер

    Базовые правила инвестирования

    Перед тем как начать инвестировать, определите финансовую цель, срок вложений и уровень допустимого риска. От этого будет зависеть дальнейшая стратегия.

    Краткосрочный горизонт. Допустим, вы инвестируете свободные деньги и уже точно знаете, что через год они вам понадобятся. В таком случае стоит придерживаться консервативного подхода — делать ставку на менее рисковые инструменты, например государственные облигации или банковские вклады. Это надежные активы с прогнозируемым доходом, поэтому можно быть уверенным, что через год вы полностью вернете свой капитал и проценты.

    Среднесрочный горизонт. В случае вложения на срок от года до пяти лет можно собрать более агрессивный портфель и добавить рисковых активов — например, акции или золото. Выбор инструментов во многом зависит от задачи: если цель заработать — можно сделать упор на рисковые активы.

    Чтобы компенсировать потери от инфляции, подойдут консервативные активы. Здесь также важно следить за макроэкономической обстановкой в мире: когда цикл экономического роста только начался, можно увеличить долю рисковых активов, а когда на горизонте рецессия — сделать ставку на защитные.

    Обложка статьи

    Долгосрочные инвестиции. Когда инвестор ставит стратегическую цель на пару десятилетий — например, накопить капитал для выхода на пенсию — можно собрать портфель, в котором преобладают акции и другие рисковые инструменты. Стратегическая дистанция позволяет не обращать внимания на рыночные падения и кризисы — они имеют краткосрочную природу. На исторической дистанции экономика с наибольшей вероятностью продолжит развиваться, а рынок перепишет свои максимумы. Здесь выбор стратегии во многом зависит от вашей терпимости к риску — сложно ли вам пережить сильную просадку портфеля.

    Например, кризис 2008 года — один из худших медвежьих рынков в истории американского индекса акций S&P 500. Индекс в моменте потерял 56,8% своей стоимости. Падение затянулось на полтора года. Затем последовало восстановление рынка, и за последующие 12 лет и S&P 500 вырос на 390%.

    После самых сильных кризисов в истории рынок акций восстанавливался в пределах шести лет. Супермедвежий рынок — это модель, объединяющая худшие характеристики всех случившихся обвалов рынков: самое быстрое падение котировок и самое медленное восстановление. Источник: UBS

    После самых сильных кризисов в истории рынок акций восстанавливался в пределах шести лет. Супермедвежий рынок — это модель, объединяющая худшие характеристики всех случившихся обвалов рынков: самое быстрое падение котировок и самое медленное восстановление. Источник: UBS

    Исторически рынок имеет тенденцию расти, а периоды кризисов на графике выглядят как небольшие флуктуации цены. Серыми полосами показаны рецессии. Зеленой линией показан тренд: бычий, медвежий или флэт — когда рынок в боковике. В такие периоды акции могут проявлять себя не так хорошо, как облигации и другие активы. Поэтому даже в долгосрочном портфеле желательно иметь набор разных инструментов. Источник: J. P. Morgan. Guide to the Markets

    Исторически рынок имеет тенденцию расти, а периоды кризисов на графике выглядят как небольшие флуктуации цены. Серыми полосами показаны рецессии. Зеленой линией показан тренд: бычий, медвежий или флэт — когда рынок в боковике. В такие периоды акции могут проявлять себя не так хорошо, как облигации и другие активы. Поэтому даже в долгосрочном портфеле желательно иметь набор разных инструментов. Источник: J. P. Morgan. Guide to the Markets

    Минусы отсутствия финансовой стратегии. Без плана инвесторы зачастую собирают портфель снизу вверх, то есть делают точечные вложения, не принимая в расчет поведение всего портфеля в целом.

    Согласно современной теории портфеля, общую доходность и риск во многом определяют не показатели отдельных активов, а степень корреляции, то есть взаимосвязи между ними. И даже по отдельности качественные активы могут сыграть злую шутку и значительно увеличить риски инвестора. Например, если инвестировать в десять хороших сырьевых компаний, это не убережет портфель в случае сильного падения цен на товарном рынке. Портфель будет сильно зависеть от одних и тех же факторов.

    Главный способ сгладить волатильность и снизить риски инвестора — широкая диверсификация по секторам экономики и странам. В этом случае падение одних активов будет компенсироваться движением по другим. Тем не менее диверсификация не дает страховку на 100% — портфель все равно может уйти в минус, просто не так сильно.

    Обложка статьи

    Ключевые правила инвестирования. Перед тем как вкладывать куда-либо деньги, напомним ключевые правила инвестирования:

    1. Создайте подушку безопасности — запас денег на случай непредвиденных ситуаций. Подушку важно держать в ликвидных и низко рисковых активах — например, на банковской карте.
    2. Инвестируйте только свободные деньги — то есть излишки, а не те, что могут потребоваться для жизнеобеспечения в ближайшее время.
    3. Диверсифицируйте вложения — вкладывайтесь в разные инструменты, в разных валютах и в разные секторы экономики.
    4. Поставьте цель — возможно, вас вдохновят эти 20 долгосрочных целей. Определите горизонт инвестирования и приемлемый уровень риска. Последнее можно переформулировать так: хватит ли вам моральных сил следовать выбранной стратегии, несмотря на рыночный обвал. Частая ошибка, когда инвесторы недооценили свою терпимость к риску и на панике распродали активы — как оказывается потом, на самом дне.
    5. Если есть необходимость, периодически ребалансируйте портфель. Это позволит не отклоняться от стратегии и не превышать выбранный уровень риска.

    Как учесть состояние экономики при инвестировании. Понимание макроэкономической ситуации помогает сформировать стратегию и выбрать подходящие активы. Особенно это важно, если горизонт инвестирования менее 10 лет, то есть в рамках одного экономического цикла.

    Разные активы проявляют себя по-разному в той или иной конъюнктуре. Акции циклических компаний хорошо растут при подъеме экономики и сильно страдают, когда та замедляется. Выручка таких компаний следует за ростом и за спадом в экономике.

    • Например, финансовые потоки производителя автомобилей будут замедляться при падении экономики и покупательной способности людей. С восстановлением экономики, наоборот, доступность кредитования и потребительский спрос станут выше — увеличится и выручка компании.

    Нециклический бизнес, наоборот, демонстрирует более или менее постоянную выручку независимо от состояния экономики. Например, это касается продовольственных, коммунальных, медицинских и телекоммуникационных компаний. Такие активы считаются защитными, и на них делают ставку в преддверии кризиса.

    Обложка статьи

    Бизнес-цикл разделяют на четыре фазы: ранняя, средняя, закат и рецессия. Каждая из них обусловлена разными макроэкономическими показателями, такими как темпы ВВП, деловая активность, уровень безработицы и политика центрального банка. По состоянию на ноябрь 2022 года большинство мировых экономик в стадии заката. Китай прошел пик рецессии, Великобритания и Еврозона вкатываются в нее. Источник: Fidelity

    Бизнес-цикл разделяют на четыре фазы: ранняя, средняя, закат и рецессия. Каждая из них обусловлена разными макроэкономическими показателями, такими как темпы ВВП, деловая активность, уровень безработицы и политика центрального банка. По состоянию на ноябрь 2022 года большинство мировых экономик в стадии заката. Китай прошел пик рецессии, Великобритания и Еврозона вкатываются в нее. Источник: Fidelity

    Помимо возможного замедления экономического роста мировые экономики сейчас находятся под угрозой все возрастающей инфляции. Подобная ситуация, когда экономика замедляется, а деньги сильно обесцениваются, называется стагфляцией. В последний раз подобное в экономике США было в 1970-х, как следствие нефтяного кризиса и денежно-кредитной политики ФРС.

    Растущую инфляцию также нужно взять в расчет при выборе инвестиционной стратегии. В условиях высокой инфляции, как правило, неплохо растут сырьевые рынки, аграрные и продовольственные компании, драгоценные металлы, недвижимость и другие материальные активы.

    Обложка статьи

    Учитывая сказанное, рассмотрим привлекательность разных инвестиционных активов на разных горизонтах инвестирования.

    Вероятно, мы стоим на пороге энергетического и продовольственного кризиса. Индекс цен на еду в реальном выражении — самый высокий с 1970⁠-⁠х годов. В то же время мировое население с тех пор почти удвоилось и в конце 2022 года достигло 8 млрд человек. Источник: betterdwelling

    Вероятно, мы стоим на пороге энергетического и продовольственного кризиса. Индекс цен на еду в реальном выражении — самый высокий с 1970⁠-⁠х годов. В то же время мировое население с тех пор почти удвоилось и в конце 2022 года достигло 8 млрд человек. Источник: betterdwelling

    Вариант № 1

    Банковские депозиты

    В конце февраля 2022 года Банк России поднял ключевую ставку до 20%, а к сентябрю снизил ее до 7,5%. Вслед за ключевой ставкой менялись и ставки по краткосрочным банковским вкладам.

    Для депозитов сроком 30—90 дней ставки по 10—12% в рублях еще актуальны. Для вкладов с большим сроком ставки менее привлекательны, так как к 2024 году инфляция может замедлиться до 4% и Банк России продолжит снижение ключевой ставки.

    Банковский депозит — один из самых безопасных вариантов инвестиций. Суммы на банковских счетах размером до 1,4 млн рублей застрахованы Агентством по страхованию вкладов — АСВ. Это касается счетов в любых банках с лицензией на работу в России.

    Доходность вкладов следует за ключевой ставкой и, как правило, находится на уровне официальной инфляции, но вряд ли покрывает реальную. Другими словами, депозиты в той или иной мере сохраняют покупательную способность рублевого капитала, но получить заработок с них вряд ли получится.

    Плюсы банковских вкладов:

    1. Минимальные риски, а суммы до 1,4 млн рублей, которые лежат в одном банке, застрахованы.
    2. Простой и понятный инструмент. Вклады сейчас легко открыть удаленно через приложение банка и настроить начисление процентов на карту.

    Минусы банковских вкладов:

    1. Есть сложность с ликвидностью — вряд ли получится снять деньги досрочно, не потеряв процент.
    2. Лучше подходит как временный вариант парковки денег и для подушки безопасности, но не как инвестиция на долгосрок. Ведь проценты почти наверняка не будут перекрывать реальную инфляцию, и капитал со временем будет ослабевать. Таким образом, это один из лучших вариантов на короткий срок.
    3. Риски по рублевым вкладам — девальвация рубля и ускорение инфляции. Открывая долгосрочный вклад, вы фиксируете текущую ставку и курс рубля по отношению к иностранным валютам. В апреле 2022 года рублевый вклад можно было открыть по ставке 17%, а доллар стоил 80 ₽, хотя перед этим на панических настроениях взлетал до 120 ₽. В начале декабря доллар стоил уже 61 ₽ при ключевой ставке 7,5 %. Это еще раз говорит в пользу диверсификации капитала по нескольким валютам.

    Обложка статьи

    Источник: Банк России

    Вариант № 2

    Покупка облигаций

    Это долговые ценные бумаги — их выпускают органы власти или компании для привлечения заемного капитала. То есть вы даете деньги в долг государству или предприятию и за это получаете процент в виде купонных выплат.

    Инвестор обычно заранее знает, сколько денег он получит от облигаций в виде купонов и когда. Если держать облигации до погашения, можно точно рассчитать простую доходность к погашению и примерно узнать эффективную — с учетом реинвестирования купонов и амортизационных выплат. Но бывают и долговые бумаги с купоном, размер которых заранее неизвестен. Их доходность прогнозировать сложнее.

    Обложка статьи

    Чем выше кредитный рейтинг эмитента облигации, тем вложение надежнее — меньше вероятность того, что долг не вернут. Самыми надежными считаются государственные облигации — ОФЗ, или облигации федерального займа. Их выпускает Минфин. Покупая такие бумаги, инвестор одалживает деньги государству. Купонная доходность ОФЗ примерно такая же, как у банковских депозитов.

    Корпоративные облигации из-за более высокого риска, как правило, предлагают лучшую доходность, чем ОФЗ. Хотя облигации системообразующих предприятий вроде Газпрома или Сбера также весьма надежны, так как государство — основной владелец этих компаний.

    Среди корпоративных бумаг выделяют отдельную категорию высокодоходных облигаций — их обычно выпускают небольшие компании. Такие бумаги гораздо рискованнее, а их повышенная доходность — награда за риск.

    Преимущества облигаций перед депозитами. Даже в случае покупки ОФЗ, когда риск сопоставим с банковскими вкладами, вы получаете ряд преимуществ перед последними:

    1. Облигации более ликвидны. Их можно в любой момент продать без потери накопленного купона. С банковским вкладом придется ждать до конца срока или потерять часть процентов.
    2. Помимо процентов можно заработать на разнице между покупкой и продажей облигации. Это особенно актуально, если Банк России собирается понижать ключевую ставку — длинные облигации автоматически выиграют в цене.
    3. На облигациях, особенно корпоративных, обычно процент больше, чем на банковских вкладах. Потенциальная доходность выше, а риск вложения в корпоративные долговые бумаги можно снизить за счет широкой диверсификации по многим эмитентам.
    4. Облигации можно купить на ИИС и ежегодно возвращать до 52 000 ₽ налоговыми вычетами.
    5. Существуют облигации с переменным купоном, которые защищают от инфляции. В России это — ОФЗ-ИН, в США — TIPS, казначейские облигации с защитой от инфляции. При повышении инфляции купонные выплаты по таким облигациям будут расти, а сами долговые бумаги не упадут в цене.

    Еще плюс облигаций: они меньше колеблются в цене, чем акции. А значит, хорошо подходят тем инвесторам, которые боятся просадок или инвестируют на срок до 3—5 лет.

    Обложка статьи

    Минусы облигаций:

    1. Более сложный инструмент, чем банковский депозит. Чтобы торговать облигациями, нужно открыть счет у лицензированного брокера.
    2. Длинные облигации с фиксированным купоном будут терять в цене при росте процентных ставок. Тем не менее, если держать облигацию до погашения, вам вернут полностью номинал облигации.
    3. С 1 января 2021 года купоны по любым облигациям облагаются НДФЛ 13%. Что же касается налога с доходов по вкладам, в 2021 и 2022 годах он был отменен, а с 2023 года он снова в силе.

    Среднегодовая доходность ОФЗ и корпоративных облигаций в период за 2012⁠—⁠2022 годы составила 8,25 и 8,46% соответственно. Банковские депозиты длительностью до года дали чуть больше — 8,56% годовых. Среднегодовая инфляция при этом составила 7,06%. Источник: Capitalgain

    Среднегодовая доходность ОФЗ и корпоративных облигаций в период за 2012⁠—⁠2022 годы составила 8,25 и 8,46% соответственно. Банковские депозиты длительностью до года дали чуть больше — 8,56% годовых. Среднегодовая инфляция при этом составила 7,06%. Источник: Capitalgain

    Вариант № 3

    Купить акции

    Акции — более рискованное вложение, нежели облигации и депозиты, но их доходность в долгосрочной перспективе значительно выше.

    Покупая акции, вы по сути становитесь совладельцем бизнеса и вправе претендовать на часть его прибыли. Если год для компании выдался удачным, вы получаете свою выгоду в виде дивидендов или от роста котировок акций.

    Перед покупкой акций важно проанализировать состояние компании: характер ее бизнеса, динамику выручки, уровень долга и маржинальность.

    Обложка статьи

    Для широкой диверсификации в портфель разумно включать акции из разных стран и секторов экономики. Обычно надежнее инвестировать в крупные компании — голубые фишки. Молодые компании с нестабильными потоками — более рисковое вложение, но и потенциальная выгода больше. Также обратите внимание, платит ли компания стабильные дивиденды — такие акции, как правило, более консервативны, чем растущие акции из технологических отраслей.

    Старайтесь не выделять на одну акцию более 5% от портфеля. Иначе портфель будет сильно зависеть от одной компании.

    Еще можно инвестировать в акции через биржевые фонды. Покупая один пай фонда, вы инвестируете сразу в целую корзину ценных бумаг. Например, приобретая на Московской бирже фонд TEMS, вы инвестируете сразу в 50—60 компаний из развивающихся стран — Бразилия, Китай, Перу, Россия и так далее. Но учитывайте годовую комиссию, которую фонд взимает за управление, а также инфраструктурный риск: инвестирование в биржевые фонды и отдельные иностранные компании из-за санкций сейчас влекут дополнительные риски.

    Составляя портфель, отталкивайтесь от горизонта вложения. Если инвестируете краткосрочно — долю акций лучше свести к минимуму. Ведь из-за высокой волатильности есть вероятность, что на момент, когда вам понадобятся деньги, акции окажутся в просадке — чтобы обналичить деньги, придется продавать их с дисконтом.

    В случае если горизонт планирования составляет до 10 лет, стоит учесть состояние мировой экономики — это позволит сделать поправку на текущую фазу экономического цикла и подготовиться к возможной рецессии.

    С 2013 по 2023 год индекс S&P 500 с учетом реинвестирования дивидендов показал рост почти 244%, то есть 13,03% годовых. За вычетом долларовой инфляции это 10,19% годовых. Для российских акций — в районе 4,2%.

    Но вряд ли стоит рассчитывать на подобную доходность в ближайшие годы: мировая экономика движется к рецессии, а из-за высокой инфляции регуляторы вынуждены ужесточать денежно-кредитную политику. Поэтому сейчас инвесторы производят ротацию секторов в пользу защитных и сырьевых компаний.

    Плюсы акций:

    1. Возможность зарабатывать на растущем рынке, обгоняя инфляцию.
    2. Возможность получать и реинвестировать дивиденды, за счет чего включается эффект сложного процента.
    3. Высокая ликвидность и возможность краткосрочной спекуляции.
    4. Опосредованный способ вложения в разные секторы экономики и инструменты: недвижимость, золото, сырьевые товары.

    Минусы акций:

    1. Волатильный актив — цена может резко падать. Весной 2020 года американский рынок акций за месяц упал на 33,9%, а в 2008 — на 56,8%.
    2. Нужны время и минимальные знания фундаментального анализа, чтобы отбирать в портфель качественные компании.

    Без реинвестирования дивидендов среднегодовая доходность 6,57%, с реинвестированием — 10,7%. Более 70% общей прибыли пришлось на реинвестированные дивиденды и эффект сложного процента. Источник: wealthycorner

    Без реинвестирования дивидендов среднегодовая доходность 6,57%, с реинвестированием — 10,7%. Более 70% общей прибыли пришлось на реинвестированные дивиденды и эффект сложного процента. Источник: wealthycorner

    В 2002, 2008, 2020 и 2022 году мы наблюдали медвежьи рынки — падение более 20%. Это подтверждает, что акции — волатильный инструмент. Источник: Portfolio Visualizer

    В 2002, 2008, 2020 и 2022 году мы наблюдали медвежьи рынки — падение более 20%. Это подтверждает, что акции — волатильный инструмент. Источник: Portfolio Visualizer

    Доходность разных классов активов в ближайшее десятилетие ожидается ниже, чем было раньше
    Доходность 1970—2022 годы Прогноз на 2022—2031 годы Прогноз на 2023—2032 годы
    Компании США большой капитализации 10,5% 6,4% 6,1%
    Компании США малой капитализации 10,3% 6,8% 6,5%
    Глобальные акции 8% 7,5% 7,6%
    Надежные облигации США 6,6% 2,3% 4,9%
    Денежные эквиваленты 4,5% 1,8% 3,3%
    Доходность разных классов активов в ближайшее десятилетие ожидается ниже, чем было раньше
    Компании США большой капитализации
    Доходность 1970—2022 годы 10,5%
    Прогноз на 2022—2031 годы 6,4%
    Прогноз на 2023—2032 годы 6,1%
    Компании США малой капитализации
    Доходность 1970—2022 годы 10,3%
    Прогноз на 2022—2031 годы 6,8%
    Прогноз на 2023—2032 годы 6,5%
    Глобальные акции
    Доходность 1970—2022 годы 8%
    Прогноз на 2022—2031 годы 7,5%
    Прогноз на 2023—2032 годы 7,6%
    Надежные облигации США
    Доходность 1970—2022 годы 6,6%
    Прогноз на 2022—2031 годы 2,3%
    Прогноз на 2023—2032 годы 4,9%
    Денежные эквиваленты
    Доходность 1970—2022 годы 4,5%
    Прогноз на 2022—2031 годы 1,8%
    Прогноз на 2023—2032 годы 3,3%

    Вариант № 4

    Вложить в валюту

    Речь идет про иностранные денежные единицы — евро, доллар, юань, гонконгский доллар и другие. Валюту можно купить через банки или на брокерский счет по биржевому курсу. Затем за эту валюту можно купить иностранные активы или просто удерживать с целью заработка на курсовой разнице.

    Пример: если посмотреть на историческую динамику валютной пары «доллар — рубль», то последний с декабря 2003 года по февраль 2023 года обесценился на 139% — с 29,73 ₽ до 70,9 ₽ за доллар. Доходность — в районе 7,3% годовых без учета инфляции.

    Внимание: из-за геополитической обстановки вложение в валюту может повлечь дополнительные инфраструктурные риски. Так, обналичивание валюты сейчас затруднено, а за ее хранение на банковском счете может взиматься комиссия. Также с 14 июня 2022 года Мосбиржа прекратила торговлю швейцарским франком, а затем иеной и фунтом стерлингов. В то же время появилась возможность покупать новые валюты, например арабский дирхам.

    Обложка статьи

    Плюсы валюты:

    1. Вложение в иностранную валюту позволяет защитить капитал от девальвации рубля. Например, если разделить капитал на рублевые и долларовые активы в пропорции 50/50, он перестанет зависеть от динамики курса рубля к доллару.
    2. Можно частично минимизировать денежную эрозию, если переложить часть капитала в валюту с низкой инфляцией — например, юань.

    Минусы валюты:

    1. Это — деньги, а значит, они «не работают» и подвержены инфляции. Поэтому этот вариант лучше подходит на краткосрок. В случае длинного горизонта вложения стоит рассмотреть вложение валюты в биржевые инструменты — чтобы деньги приносили доход.
    2. Это сложный рынок. Чтобы регулярно зарабатывать на курсовой разнице, нужно хорошо разбираться в геополитике и макроэкономике.
    3. Брокер не является налоговым агентом на валютной секции биржи, поэтому по закону прибыль от купли-продажи валюты нужно декларировать самостоятельно.

    Девальвация рубля по отношению к доллару с января 2002 года по февраль 2023 года составила 139%, это примерно 7,3% годовых. Источник: Yahoo

    Девальвация рубля по отношению к доллару с января 2002 года по февраль 2023 года составила 139%, это примерно 7,3% годовых. Источник: Yahoo

    Вариант № 5

    Вложиться в сырьевые товары

    Коммодити — это сырьевые товары, такие как нефть, газ, алюминий, пшеница. Драгоценные металлы, такие как золото, серебро и платина, хоть и сырьевые товары, но из-за своей специфики относятся к отдельной категории вложений. О драгоценных металлах мы поговорим ниже.

    Если у вас есть доступ на иностранные рынки, то инвестировать в коммодити удобнее всего через соответствующие фонды ETF. На российских биржах это можно сделать двумя способами:

    1. Через акции сырьевых и аграрных компаний, например «Новатэк» или «РусАгро». Ведь котировки сырьевых компаний обычно коррелируют с ценами на их товар.
    2. Через фьючерсы — производные инструменты на срочном рынке Московской биржи, но это сложный и опасный инструмент, так как по сути подразумевает торговлю с кредитным плечом. Этот способ подходит только для квалифицированных инвесторов.

    Плюсы сырьевых товаров:

    1. Отличная защита от инфляции, так как зачастую рост цен на сырье и служит ее драйвером.
    2. Может быть удачным долгосрочным вложением в условиях сырьевого суперцикла, который многие аналитики прогнозируют в ближайшие десятилетия.

    Обложка статьи

    Минусы сырьевых товаров:

    1. Сами по себе не приносят пассивного дохода. Вложение в коммодити через акции решает проблему, но в этом случае нужно учитывать специфические риски, связанные с конкретной компанией.
    2. Очень волатильный инструмент. В период с 1970 по 2020 годы среднегодовая волатильность — 24,9%, в то время как у S&P 500 исторически — в районе 15%.

    В 2021 году мы достигли минимума по этому показателю, в том числе благодаря мягкой политике ФРС и сильному росту S&P 500 в последнем бизнес⁠-⁠цикле. Технически можно ждать возвращения данного параметра к справедливой оценке. Заметьте, что пики часто достигаются на геополитических потрясениях. Источник: schroders

    В 2021 году мы достигли минимума по этому показателю, в том числе благодаря мягкой политике ФРС и сильному росту S&P 500 в последнем бизнес⁠-⁠цикле. Технически можно ждать возвращения данного параметра к справедливой оценке. Заметьте, что пики часто достигаются на геополитических потрясениях. Источник: schroders

    Исторически у золота и коммодити самый высокий бета⁠-⁠коэффициент по отношению к инфляции — 3⁠—⁠4. То есть при росте инфляции, например, на 0,25% эти активы вырастут на 0,75⁠—⁠1%. Но стоит отметить, что эти активы отлично проявили себя в период стагфляции 1970⁠-⁠х. В последующие десятилетия их показатели были хуже — в условиях падающей инфляции золото и коммодити проявляют себя плохо. Например, в 2010⁠-⁠х годах коммодити принесли инвесторам убыток. Источник: Vanguard Economic and Market Outlook for 2021: Approaching the Dawn

    Исторически у золота и коммодити самый высокий бета⁠-⁠коэффициент по отношению к инфляции — 3⁠—⁠4. То есть при росте инфляции, например, на 0,25% эти активы вырастут на 0,75⁠—⁠1%. Но стоит отметить, что эти активы отлично проявили себя в период стагфляции 1970⁠-⁠х. В последующие десятилетия их показатели были хуже — в условиях падающей инфляции золото и коммодити проявляют себя плохо. Например, в 2010⁠-⁠х годах коммодити принесли инвесторам убыток. Источник: Vanguard Economic and Market Outlook for 2021: Approaching the Dawn

    Вариант № 6

    Инвестировать в драгоценные металлы

    Драгоценные металлы, как часть товарного рынка, могут неплохо проявить себя в периоды высокой инфляции. Кроме того, серебро, платина и палладий используются в зеленой энергетике, что определяет промышленный спрос на них в долгосрочной перспективе.

    Инвестировать в драгоценные металлы можно разными способами: через покупку слитков, инвестиционных монет, через обезличенные металлические счета или биржевые инструменты. Стоит отметить, что в марте 2022 отменили НДС на покупку слитков из драгметаллов. Ранее налог составлял 20%, теперь его нет.

    Обложка статьи

    Биржевые инструменты инвестирования в драгоценные металлы: фьючерсы, акции золотодобытчиков, ETF, биржевые золото и серебро.

    Доходность золота с 2012 по 2022 год без учета инфляции составила 8,74%, а серебро давало 5,78% годовых — на уровне инфляции и банковских депозитов. Но нужно принять во внимание, что инфляция стала активно разгоняться в мире с 2020 года, и у драгоценных металлов было недостаточно времени, чтобы проявить свои качества.

    Плюсы драгоценных металлов:

    1. Исторически они имеют слабую взаимосвязь с акциями и облигациями. А значит, их наличие в инвестиционном портфеле сглаживает волатильность и улучшает общее отношение доходности к риску.
    2. Исторически хорошая защита в условиях растущей инфляции.

    Минусы драгоценных металлов:

    1. Не дают пассивного дохода. Если цена металла упала, можно долго находиться в просадке — все это время капитал «заморожен». Нивелировать данный минус можно через покупку акции компаний-добытчиков, например «Полюса» или «Полиметалла».
    2. Рисковый инструмент — зачастую более волатильный, чем акции. Например, с 1970 по 2020 годы среднегодовая волатильность золота составила 27,1%.
    3. В долгосрочной перспективе доходность драгоценных металлов примерно на уровне или чуть выше инфляции. То есть инвестировать все деньги в драгоценные металлы вряд ли разумно, только небольшую часть — 10—20%.
    4. В краткосрочной перспективе защита от инфляции срабатывает не всегда. Например, по итогам 2021 года драгоценные металлы показали отрицательную доходность.

    Обложка статьи

    Другие ценные металлы дали также отрицательную доходность, например серебро и платина — −11,7% и −11% соответственно. Обратите внимание на волатильность биткоина. По причине экстремальной волатильности и неясного регулирования рынка мы не рассматриваем в статье этот инструмент. Источник: zephyrnet

    Другие ценные металлы дали также отрицательную доходность, например серебро и платина — −11,7% и −11% соответственно. Обратите внимание на волатильность биткоина. По причине экстремальной волатильности и неясного регулирования рынка мы не рассматриваем в статье этот инструмент. Источник: zephyrnet

    Среднегодовая доходность золота и серебра — 8,74 и 5,78%, в то время как уровень инфляции и доходность депозитов в среднем в год составляют 7,01 и 8,52%. Источник: Capitalgain

    Среднегодовая доходность золота и серебра — 8,74 и 5,78%, в то время как уровень инфляции и доходность депозитов в среднем в год составляют 7,01 и 8,52%. Источник: Capitalgain

    Вариант № 7

    Купить материальные активы

    Речь про физические активы, такие как недвижимость, автомобили и предметы роскоши. Также если вы планировали купить земельный участок и построить дом, это может стать хорошей инвестицией, так как в условиях инфляции цены на стройматериалы продолжат расти.

    Что касается автомобилей, они традиционно считаются пассивом — не приносят доход, а их цена из-за амортизации с течением времени обычно падает. Но не в период высокой инфляции. Например, с февраля 2020 года по сентябрь 2022 года цены на подержанные машины в США показали рост 43%.

    Но основной материальный актив, на который часто делают ставку, — это недвижимость. На американском рынке в условиях растущей инфляции она исторически приносила около 12% годовых.

    На российском рынке все сложнее. Рублевый рост стоимости московского жилья за последние 10 лет составил 54,3%, то есть доходность — в районе 5,4% годовых. Но если произвести пересчет в доллары — цена упала на 31,5%. Таким образом, весь рост недвижимости «съела» девальвация рубля — скорость его обесценивания была выше. Таким образом, в рублях есть доходность, но в долларах — убыток. Тем не менее в целом в условиях растущей инфляции это хороший способ защитить деньги.

    Обложка статьи

    Конкретный объект недвижимости может дорожать быстрее, чем инфляция обесценивает деньги, а может и медленнее — многое зависит от конкретного объекта, типа недвижимости, где он находится и других факторов. Что касается сдачи недвижимости внаем, арендная плата не всегда растет пропорционально инфляции и может падать в условиях низкого спроса.

    Плюсы недвижимости:

    1. Физический актив с низкой волатильностью. Инвестировать психологически комфортно.
    2. Исторически растет в цене и в целом покрывает рублевую инфляцию.
    3. Может прибавлять в цене в любой макроэкономической конъюнктуре. Когда инфляция растет, недвижимость растет вслед за дорожающими стройматериалами и спросом на физические активы. При низкой инфляции кредитование обычно становится более доступным, и спрос на недвижимость растет.

    Минусы недвижимости:

    1. Проблемы с ликвидностью — продается, как правило, долго и с риелторскими издержками.
    2. Высокий порог входа и тяжело диверсифицировать капитал. Эту проблему, наравне с ликвидностью, можно решить с помощью акций компаний REIT — это фонды, которые управляют недвижимостью и по закону не менее 90% прибыли распределяют между акционерами. Это позволяет даже с небольшой суммой приобретать недвижимость в валюте, а также диверсифицировать ее по разным отраслям: жилая, коммерческая, торговые центры, дата-центры и так далее.

    Ниже представлены исторические показатели доходности разных классов активов в зависимости от уровня и динамики инфляции. Как видим, недвижимость (REITs) давала хороший результат в любой ситуации. Коммодити и золото — только при растущей инфляции. Акции развивающихся рынков, а это преимущественно сырьевые компании, слабо проявили себя только в условиях дефляции.

    Обложка статьи

    Рублевый рост стоимости жилья в Москве вырос с марта 2012 года по февраль 2023 года на 54,3%. Но если пересчитать в доллары, цена упала на 31,5%. Источник: irn.ru

    Рублевый рост стоимости жилья в Москве вырос с марта 2012 года по февраль 2023 года на 54,3%. Но если пересчитать в доллары, цена упала на 31,5%. Источник: irn.ru

    Средняя доходность активов при разной динамике инфляции в период с 1988 по 2020 годы
    Активы Высокая инфляция и продолжает расти Высокая инфляция и снижается Низкая инфляция и растет Низкая инфляция и снижается
    Облигации 7% 9% 6% 5%
    Наличность 4% 4% 1% 2%
    Высокодоходные облигации США 9% 17% 9% 6%
    Акции 13% 15% 11% 12%
    Акции роста 14% 16% 11% 13%
    Акции стоимости 11% 17% 11% 10%
    Компании малой капитализации 10% 19% 10% 11%
    Акции развивающихся стран 26% 28% 16% 2%
    REITs 12% 17% 12% 9%
    Сырьевые товары 11% 2% 10% −10%
    Золото 4% 3% 16% 4%
    Средняя доходность активов при разной динамике инфляции в период с 1988 по 2020 годы
    Облигации
    Высокая инфляция и продолжает расти 7%
    Высокая инфляция и снижается 9%
    Низкая инфляция и растет 6%
    Низкая инфляция и снижается 5%
    Наличность
    Высокая инфляция и продолжает расти 4%
    Высокая инфляция и снижается 4%
    Низкая инфляция и растет 1%
    Низкая инфляция и снижается 2%
    Высокодоходные облигации США
    Высокая инфляция и продолжает расти 9%
    Высокая инфляция и снижается 17%
    Низкая инфляция и растет 9%
    Низкая инфляция и снижается 6%
    Акции
    Высокая инфляция и продолжает расти 13%
    Высокая инфляция и снижается 15%
    Низкая инфляция и растет 11%
    Низкая инфляция и снижается 12%
    Акции роста
    Высокая инфляция и продолжает расти 14%
    Высокая инфляция и снижается 16%
    Низкая инфляция и растет 11%
    Низкая инфляция и снижается 12%
    Акции стоимости
    Высокая инфляция и продолжает расти 11%
    Высокая инфляция и снижается 17%
    Низкая инфляция и растет 11%
    Низкая инфляция и снижается 10%
    Компании малой капитализации
    Высокая инфляция и продолжает расти 10%
    Высокая инфляция и снижается 19%
    Низкая инфляция и растет 10%
    Низкая инфляция и снижается 11%
    Акции развивающихся стран
    Высокая инфляция и продолжает расти 26%
    Высокая инфляция и снижается 28%
    Низкая инфляция и растет 16%
    Низкая инфляция и снижается 2%
    REITs
    Высокая инфляция и продолжает расти 12%
    Высокая инфляция и снижается 17%
    Низкая инфляция и растет 12%
    Низкая инфляция и снижается 9%
    Сырьевые товары
    Высокая инфляция и продолжает расти 11%
    Высокая инфляция и снижается 2%
    Низкая инфляция и растет 10%
    Низкая инфляция и снижается −10%
    Золото
    Высокая инфляция и продолжает расти 4%
    Высокая инфляция и снижается 3%
    Низкая инфляция и растет 16%
    Низкая инфляция и снижается 4%

    Для определения высокой и низкой инфляции использовалось значение 2,5% — средний показатель за период с 1988 по 2020 годы. Источник: uk.investing.com

    Запомнить

    1. Депозиты — это просто и надежно, но их доходность в лучшем случае покрывает инфляцию.
    2. Облигации могут предложить чуть большую выгоду, чем депозиты. Также они ликвидны и позволяют заработать на разнице цены покупки и продажи.
    3. В акциях огромный потенциал роста, но это волатильный инструмент, и нужно уметь отбирать качественные компании.
    4. Покупка валюты, например доллара, может защитить от девальвации рубля и частично инфляции. Но доллар тоже обесценивается со временем.
    5. Сырьевые товары — один из лучших вариантов, когда инфляция быстро растет. Проще всего в них инвестировать, покупая акции сырьевых, нефтегазовых и аграрных компаний, но нужно учитывать специфические риски, связанные с бизнесом конкретной компании.
    6. Драгоценные металлы отлично диверсифицируют портфель, но они волатильны, не приносят дивидендов и не всегда защитят от инфляции. В качестве альтернативы можно рассмотреть покупку акций компаний, которые добывают драгоценные металлы.
    7. Материальные активы, в том числе недвижимость, — надежный вариант, чтобы защититься от инфляции. Но у недвижимости высокий порог входа и есть проблема с ликвидностью. Эти проблемы позволяют решить акции компаний REIT.

    Виктор Джин
    На какие инструменты делаете ставку вы?

    Загрузка

    Какой-то диссонанс от статьи. Она будто написана для 2021 года, но опубликована сейчас. Все вроде написано хорошо и интересно, и будь на дворе 21 год, я бы с удовольствием плюсанула. Но блин, инвестиции сейчас это не про графики, 100летнюю динамику и циклы рынков. Сейчас это про геополитику и только про нее.
    Инвестиции в голубые фишки и добытчиков? Санкции и привет Газпрому и дивидендам в 54 рубля на акцию.
    Инвестиции в американскую фонду и мамонтов? Привет блокировке НКЦ. Также передам привет всем конским комиссиям на покупку валюты и всем кто уговаривает всеми правдами и неправдами избавляться от валюты.
    Вклады или офз как защита от инфляции? Вклады 6-8%, инфляция 18% официальная и х2 — неофициальная.
    После подставы с дивами Газпрома, вообще не удивляюсь если нас пошлют с выплатами по офз, и возможно вкладам. Плацдарм для этого подготовили, если надо будет, и этого лишимся.

    Статья ведь хорошая, многое по делу. Но лучше опубликуйте ее после окончания того_что_нельзя_называть_словом_на_букву_В и хотя бы частичного снятия санкций, когда рынок вернёт хотя бы частичное доверие инвесторов.

    Riot, всегда первым делом читаю комментарии. И сразу понятно стоит ли читать статью или нет. Спасибо за комментарий!

    Riot, автор промахнулся с названием. Переиначить на «инструменты приумножения капитала» и восприятие будет другим. Риски предсказать никто не может. ХЗ, что случится завтра. Трясет и Европу и США, даже без поправки на то_что_нельзя_называть. Хорошая статья.

    Riot, Разложили все четко и по делу!
    Со всем согласен. А REIT — это вообще не про сегодняшнюю реальность)

    у меня выросли бытовые и ремонтные расходы так что инвестирую в них.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *